اخبار الاسهم يوم السبت 21 جمادى الاولى 1427ه الموافق 17/06/2006

ارتفاع الأسهم البحرينية وانتهاء اكتتاب البركة المصرفية



ارتفعت السوق البحرينية خلال الاسبوع الماضي، مع استمرار اكتتاب مجموعة البركة المصرفية، ولم تتأثر التداولات بهذا الاكتتاب حيث ارتفعت احجام التداولات بنسبة 88.6 بالمائة ليشهد المؤشر ارتفاعا بواقع 36.99 نقطة وبنسبة 1.83بالمائة ليقفل عند مستوى 2059.85 نقطة، وقد تداول المستثمرون بواقع 12.41 مليون سهم بقيمة 8.57 مليون دينار نفذت من خلال 638 صفقة حيث ارتفعت اسهم 10 شركات وانخفضت اسهم 8 شركات وعلى الصعيد القطاعي فقد استحوذ قطاع الاستثمار على 7.16 مليون دينار بنسبة 83.58 بالمائة من اجمالي حجم التداولات، تلاه قطاع البنوك التجارية بنسبة 12.64بالمائة بتداول 1.08 مليون دينار، ثم قطاع الخدمات بنسبة 3.38بالمائة، قطاع الفنادق والسياحة 0.24بالمائة، قطاع التأمين 0.12بالمائة، وقد استحوذ سهم بيت التمويل الخليجي على اعلى نسبة من قيمة الاسهم المتداولة وبلغت 45.18بالمائة بقيمة 3.87 مليون دينار بحريني، تلاه سهم بنك الاثمار بنسبة 23.1بالمائة بقيمة 1.98 مليون دينار .
وعلى صعيد البيانات المالية سيقوم بنك الاثمار بتأسيس أول شركة من نوعها على مستوى العالم تختص بالسياحة الاسلامية، وستعمل الشركة الجديدة، التي سيبلغ رأس مالها حوالي 500 مليون دولار ويملك بنك الإثمار البحريني أكثر من 50بالمائة من رأس مالها، في مجال بناء وإدارة الفنادق والمنشآت السياحية بالإضافة إلى الخدمات المرتبطة بها.
وقام فينشر كابيتال بنك وهو أول بنك متخصص في الاستثمار بالمؤسسات الصغيرة والمتوسطة وفقاً لمبادئ الشريعة الإسلامية، بتدشين صندوق (مينا للمؤسسات الصغيرة و المتوسطة) الذي يركز على الاستثمار بهذه الفئة في منطقة الشرق الاوسط وشمال أفريقيا، بقيمة 250 مليون دولار أمريكي.
من جهة اخرى منحت مؤسسة نقد البحرين ترخيصين لمزاولة الأنشطة الاستثمارية في البلاد، الأول لبنك أمريكان إكسبرس المحدود الذراع المصرفية لبنك أمريكان إكسبرس نيويورك الذي يتخذ من لندن مقراً له، وبنك أمريكان إكسبرس المحدود مصرف خاص متخصص في إدارة الثروات والاستثمارات في لندن وهو مملوك من (أمريكان إكسبرس) في نيويورك.
كما اصدر مجلس الوزراء البحريني موافقته على تأسيس شركة (شركة ممتلكات البحرين القابضة) كشركة مساهمة بحرينية مقفلة، ووافق على عقد تأسيسها ونظامها الأساسي برأس مال مصرح يبلغ 2 مليار دينار بحريني، الصادر منه يبلغ 1.3 مليار دينار، ويتكون رأس مال هذه الشركة من مجموع موجودات الشركات التابعة لها العينية والنقدية في ست شركات تساهم فيها الحكومة حالياً بنسبة تزيد على 50بالمائة، و14 شركة محلية تساهم فيها الحكومة بنسبة تقل عن 50بالمائة، بالإضافة إلى 9 شركات خارجية تساهم فيها الحكومة بنسب متفاوتة.

ارتفاع أسعار الفائدة للعملات الخليجية




البنوك الخليجية ترفع الفائدة على الودائع

ارتفعت أسعار الفائدة لودائع الأشهر الثلاثة من العملات الخليجية خلال شهر مارس 2006م. وقد سجلت أعلى زيادة شهرية لودائع الدينار الكويتي لتصل إلى 5.509 بالمائة يتبعه الريال السعودي 5.131بالمائة فالريال القطري 4.979بالمائة والدرهم الإماراتي 4.877بالمائة والدينار البحريني 4.716بالمائة وأخيرا الريال العماني 4.468بالمائة
وقد ارتفعت معدلات الفائدة على عملات دول مجلس التعاون في مارس 2006م مقارنة بشهر فبراير من العام 2006م، حيث سجلت أعلى زيادة على ودائع الدينار البحريني 0.170بالمائة تبعه الدرهم الإماراتي 0.154بالمائة فالدينار الكويتي 0.119بالمائة والريال العماني 0.107بالمائة والريال القطري 0.009بالمائة في حين تراجع الريال السعودي بنسبة -0.102بالمائة نقطة.
وخلال الاثني عشر شهراً المنتهية بمارس 2006م تزايدت أسعار الفائدة على كافة ودائع عملات دول المجلس لمدة ثلاثة أشهر حيث سجلت أعلى زيادة على ودائع الدينار الكويتي 2.961بالمائة تبعه الريال السعودي 2.141بالمائة فالريال العماني 1.944بالمائة والدرهم الإماراتي 1.916بالمائة والدينار البحريني 1.868بالمائة وأخيرا الريال القطري 0.419بالمائة.

تطبيق قرار تخفيض العمولة اليوم يشعل حمى المضاربة
استقرار سوق الأسهم مرتبط بتحرك الشركات القيادية




يستأنف سوق الأسهم المحلية اليوم السبت تعاملاته وهو يملك نقاط دعم قوية تبدا الاولى من عند حاجز 11819 والثانية عند 11593 والثالثة عند 11249 ونقطة الارتكاز 11937 ، فيما يملك نقاط مقاومة تبدأ الاولى من عند 12136 والثانية 12281 والثالثة 12625 نقطة وقد اغلاق السوق الاسبوع الماضي عند 12046 نقطة ، فمن الافضل ان يغلق اليوم فوق مستوى 120161 على اقل تقدير مما يعني انه يقع الآن داخل موجة صاعدة هدفها 12296 وبحجم سيولة تجاوزت 18 مليار ريال حيث ستكون السيولة اليوم هي المحرك الحقيقي له واعني بها السيولة الاستثمارية خاصة اذا عرفنا ان حجمها بدأ يتناقص من 30 مليارا في بداية الاسبوع الماضي الى 18 مليار ريال في نهايته، فكلما قلت السيولة والمؤشر العام قريب من القمم تجعل مهمته صعبة.
اصبح من الواضح ان السوق يعاني في الفترة الحالية من طغيان المضاربات السريعة والخطافية على مجرياته حتى بان عليه الانهاك في الايام الماضية وعدم استقراره ، فمن اهم وابرز العوامل المؤدية الى استقراره هو دخول السيولة الشرائية الاستثمارية وليس السيولة الانتهازية ، حتى ان صناع السوق اصبحوا يواجهون صعوبة في الامساك بصغار المتعاملين، فكلما تعمدوا في انزال السوق نرى صغار المضاربين يشترون واذا رفعوه باعوا عند نقطة المقاومة الاولى.
اجمالا يعتبر السوق في الفترة الحالية غير مخيف واي تراجع له فهو صحي وهناك اسهم يتم عليها التجميع بهدوء ويفضل الاستثمار الاسبوعي بدلا من اليومي والشراء على شكل دفعات وباسعار مختلفة وفي اكثر من سهم وعدم تشتيت الانتباه بحركة المؤشر العام ، فيمكن الاستغناء عنه بمراقبة الشركات القيادية فمثلا سابك لابد ان تخترق حاجز 170 نقطة والكهرباء تستقر بين حاجز 23و25 ريالا، والراجحي 295 ريالا ونتوقع ان يشهد السوق اليوم ضغطا متعمدا على الشركات القيادية وعودة السوق لاختبار نقطة دعم سابقة واذا حدث هذا فان الهدف منه التجميع في الشركات المتوسطة والثقيلة خاصة اذا كانت كمية التنفيذ قليلة ، حيث هناك شركات جديرة بالمتابعة مثل المراعي ومكة وسافكو والدوائيه والتصنيع وسابك وصافولا والمجموعة واخرى متوسطة مثل البحري وفتيحي ونادك وهذه الشركات للمتابعة وليست دعوة للبيع او الشراء ، حيث تتطلب المرحلة المقبلة التوجه الى الشركات الجادة ونتوقع اليوم ان يشهد السوق مضاربة حامية وكميات عرض وطلب عالية على اسهم الشركات ذات الأسهم الكثيرة وذلك للاستفادة من قرار تخفيض العمولة والمزمع تطبيقه اليوم السبت.
على صعيد التعاملات اليومية من المحتمل ان يتخذ السوق اليوم مسارا ايجابيا وان يستهل تعاملاته بارتفاع حتى يستقر برهة من الوقت فوق مستوى 12080 وهو الحاجز الذي ارهقه كثيرا وعاد منه مرات عديدة بهدف الاستعداد لكسر حاجز المقاومة الثانية عند مستوى 12160 نقطة وهي نقطة الاختبار الحقيقية واجتيازها لن يكون بسهولة حتى يتم توفر عدد من الشروط اللازمة مثل السيولة وتحرك قطاع الصناعة ودعم القطاع البنكي وتحديدا سامبا ، وتحرك الاتصالات الذي نتوقع ان يكون له كلمة ولو مؤقتا رغم انه سهم غالبا مايخذل المؤشر العام ولكن سعره اصبح مغريا ولو في نظر المستثمرين في حين سيكون الوضع اكثر من رائع الى جانب قطاع الاسمنت الذي نتوقع ان يكون محطة انظار اصحاب الاستثمار طويل الاجل واذا تحرك سهم الراجحي يمكن ان يتم كسر حاجز 12295 نقطة وهي نهاية الموجة الحالية الصاعدة والتي يعتبر تجاوزها اشارة الى ان السوق متجه الى كسر حاجز 12662 نقطة وهي النقطة التي عاد منها المؤشر ، ونتوقع ان تشهد اغلب الشركات الصغيرة هدوءا نسبيا، وهذا الكلام موجه الى المضارب اليومي الذي نتوقع ان يجد اليوم صعوبة بالغة في التعامل مع السوق ، وكما اسلفنا سابقا ان أي تراجع للسوق هو فرصة للتجميع في الشركات القوية مع مراقبة مشاركة جميع القطاعات في صناعة المؤشر العام ، مع الاخذ في الاعتبار ان هناك عمليات جني ارباح بشكل متتال ونتوقع حدوثها في حالة الصعود عند 12080 ثم 12150 واذا ماتحركت الشركات القيادية على المضارب ان يفكر طويلا ، اما اذا تحركت فسوف يجني ارباحه عند 12225 ثم 12310 وهنا يجب تخفيف المحفظه حتى يتجاوز 12460 .
اما في حالة تراجع السوق فان هناك عددا من نقاط الدعم الجديرة بالمتابعة ومنها 11991 و11940 وتعتبر صمام الامان ثم 11855 واخيرا 11700 والتى ارتد من عندها السوق يوم الاربعاء الماضي ، مع مراعاة فروقات الدقه في تحديد المستويات فقد تزيد او تنقص قليلا.